PlusAdvance, pyme innovadora italiana especializada en soluciones para la optimización del capital circulante, se dispone a cerrar 2023 con un crecimiento del 165% en el volumen de facturas gestionadas en la plataforma. La fintech italiana, que en 2023 ha firmado alianzas con operadores nacionales e internacionales de primer nivel, entre ellos BPER y Mastercard, cuenta hoy con más de 3.500 empresas que utilizan sus servicios, desde el descuento dinámico, el confirming, la cesión de facturas, el reverse factoring y la tarjeta de crédito para pagos B2B.
PlusAdvance ha promovido un análisis del mercado de la Supply Chain Finance realizado con el Observatorio Supply Chain Finance del Politécnico de Milán "El capital circulante y el ciclo de caja de las empresas". El estudio ha considerado una muestra de casi 18.000 empresas italianas con código ATECO 47, operativas en el ámbito de la gran distribución, y con un volumen de negocio superior a 500.000 euros (datos 2021). La gran distribución, desde el punto de vista de la cadena de suministro, es de hecho uno de los sectores que muestra una mayor necesidad de optimizar sus ciclos de caja, también mediante soluciones de Supply Chain Finance.
Según una de las últimas investigaciones realizadas por el Observatorio del Politécnico, el mercado potencial de la Supply Chain Finance ronda los 525-585 mil millones de euros para 2022. El análisis aquí presentado se ha centrado en la presentación de las principales tendencias en los pagos de las empresas y de los proveedores.
Según el estudio, el tiempo medio de pago a proveedores es de 74 días, un dato inferior a la media italiana (unos 90 días), pero muy superior al tiempo medio de cobro, que se sitúa en torno a 20 días. Este desfase permite a las empresas operar con un ciclo de caja negativo, es decir, generar exceso de liquidez, lo que hace que las empresas del sector de la gran distribución sean muy adecuadas para utilizar el descuento dinámico, que permite a los proveedores acelerar los plazos de cobro de sus facturas comerciales ya aprobadas.
Los datos elaborados por el estudio demuestran además que el DPO, Days Payable Outstanding, que indica el tiempo medio que tarda una empresa en pagar a sus acreedores comerciales, disminuyó en 2021 respecto a 2020. Asimismo, se pone de manifiesto que las empresas de mediano (62 días) y gran tamaño (63 días) son las que presentan los mejores indicadores, también en comparación con las empresas de mayor dimensión (79 días). Las microempresas, en cambio, son las que han registrado los plazos de pago más largos (105 días). Esta tendencia también se ha visto favorecida por la evolución del marco normativo y, en particular, por las normas más estrictas sugeridas por la nueva normativa europea.
El DSO, Days Sales Outstanding, que mide el número medio de días necesarios para que una empresa cobre el pago de una venta, muestra que también las empresas pequeñas (33 días) y micro (37 días) presentan indicadores claramente inferiores a la media de las pequeñas y microempresas italianas (tres veces inferior).
Optimizar el capital circulante acelerando los plazos medios de cobro no es, por tanto, una necesidad exclusiva de los proveedores más pequeños: todas las empresas, también las más grandes en el contexto macroeconómico actual, necesitan apoyo en este ámbito.
En cuanto al ciclo de caja, el estudio pone de manifiesto que las empresas de mayor dimensión tienden a autofinanciar sus operaciones. Son las empresas más propensas a adoptar el descuento dinámico, ya que disponen de liquidez para invertir y mejorar su rendimiento económico, y además pueden ofrecer a sus proveedores la posibilidad de mejorar sus plazos medios de cobro.
Lea la noticia en
